中新網(wǎng)7月4日電 據(jù)央行網(wǎng)站4日消息，今日，中國人民銀行、香港證監(jiān)會、香港金融管理局就開展香港與內(nèi)地利率互換市場互聯(lián)互通合作(以下簡稱“互換通”)發(fā)布聯(lián)合公告，通過香港與內(nèi)地基礎(chǔ)設(shè)施機構(gòu)連接，境內(nèi)外投資者可以參與兩地利率互換市場。

　　根據(jù)聯(lián)合公告，中國外匯交易中心(以下簡稱外匯交易中心)、銀行間市場清算所股份有限公司(以下簡稱上海清算所)、香港交易所集團旗下的香港場外結(jié)算有限公司(以下簡稱香港場外結(jié)算公司)將開展“互換通”合作，為境內(nèi)外投資者提供衍生品交易、清算等服務(wù)。

　　“互換通”是繼續(xù)深化金融改革、推動內(nèi)地金融市場高水平對外開放的創(chuàng)新舉措，有利于進一步加強香港與內(nèi)地金融市場的深度合作，促進兩地金融市場健康穩(wěn)定發(fā)展，鞏固和提升香港金融中心地位。

　　外匯交易中心是經(jīng)中國人民銀行批準，提供場外衍生品交易服務(wù)的基礎(chǔ)設(shè)施，是中國人民銀行認可的電子交易平臺；上海清算所是經(jīng)中國人民銀行批準，提供場外衍生品集中清算服務(wù)的基礎(chǔ)設(shè)施，是經(jīng)中國人民銀行認定的合格中央對手方；香港場外結(jié)算公司是香港交易所集團旗下提供場外衍生品清算服務(wù)的子公司，是香港證監(jiān)會認可的結(jié)算所，也是廣受國際認可的合格中央對手方。三方通過建立基礎(chǔ)設(shè)施連接，共同支持“互換通”業(yè)務(wù)開展，初期支持境外投資者便捷地參與內(nèi)地銀行間市場利率互換交易及清算。

　　外匯交易中心為境內(nèi)外投資者提供衍生品交易服務(wù)，以不改變境內(nèi)外衍生品電子交易習(xí)慣為出發(fā)點，支持境外投資者通過中國人民銀行認可的境外第三方電子交易平臺接入，在外匯交易中心交易系統(tǒng)與境內(nèi)報價機構(gòu)達成衍生品交易。外匯交易中心實時將達成的交易發(fā)送至中央對手方清算機構(gòu)(以下簡稱CCP)進行集中清算，實現(xiàn)交易清算直通式處理及全流程高效對接。

　　上海清算所與香港場外結(jié)算公司通過CCP互聯(lián)，共同提供集中清算服務(wù)，其中上海清算所服務(wù)境內(nèi)投資者，香港場外結(jié)算公司服務(wù)境外投資者；雙方共同進行日常保證金及資金結(jié)算，并建立特殊風(fēng)險準備資源覆蓋彼此違約的潛在損失。

　　“互換通”充分借鑒現(xiàn)行內(nèi)地銀行間債券市場對外開放的經(jīng)驗與模式：交易端，通過外匯交易中心與兩地CCP的直連，清算端，通過創(chuàng)新的CCP互聯(lián)機制，在協(xié)議規(guī)則、入市交易、清算結(jié)算、風(fēng)險管理等多個環(huán)節(jié)，降低境內(nèi)外投資者參與難度與復(fù)雜度。交易清算一體化機制安排為境內(nèi)外投資者參與兩地金融衍生品市場提供了更為便捷、高效的渠道。

　　外匯交易中心、上海清算所、香港場外結(jié)算公司將根據(jù)中國人民銀行、香港證監(jiān)會、香港金融管理局聯(lián)合公告的要求通力合作，按照穩(wěn)妥有序、風(fēng)險可控的原則，逐步推進系統(tǒng)建設(shè)、配套規(guī)則發(fā)布等工作，積極營造便利境內(nèi)外投資者入市的市場環(huán)境，持續(xù)深化完善互聯(lián)互通機制，保障“互換通”順利上線，更高效地服務(wù)金融市場對外開放。準備工作預(yù)計需要6個月左右，開通時間待獲得監(jiān)管批準后另行通知。(中新財經(jīng))